آموزش تابلوخوانی – شکار سهم در روزهای منفی بازار

تابلوخوانی یکی از روش‌های تحلیلی سهام است که می‌توان آن را در زمره تحلیل‌های نوین بازار سرمایه در ایران نامید. با اینترنتی شدن معاملات سهام و با در دسترس بودن لحظه‌ای تابلوی معاملاتی هر سهم، تابلوخوانی در بورس به عنوان یکی از تکنیک‌های تحلیل بازار مطرح شده است که کاربرد زیادی در پیدا کردن فرصت‌های مناسب سرمایه گذاری در بورس دارد. آموزش تابلوخوانی در واقع یادگیری استخراج و آنلالیز اطلاعات معاملات مربوط به یک سهم یا کل بازار است. در این مقاله به یکی از تکنیک‌های مهم تابلوخوانی پیشرفته خواهیم پرداخت. آموزش شکار سهم در روزهای منفی بازار بورس می‌توان سود زیادی را عاید شما کند. با ما همراه باشید.

تابلوخوانی چیست و چرا باید آن را فرا بگیرید؟

اطلاعات بنیادی و تکنیکالی یک سهم در نهایت تاثیر خود را بر عرضه و تقاضا خواهد گذاشت و این تابلوی معاملات است که در نهایت اتفاقی را که در حال رقم خوردن است را بیان می‌کند. خیل عظیمی از معامله‌گرها با افکار و تحلیل‌های مختلف در بازار سرمایه وجود دارد که مجموع این افکار و نظرات نتیجه‌اش را در تابلوی معاملاتی یک سهم نشان می‌دهد و باعث افزایش یا کاهش قیمت یک سهم می‌شود.

تابلو خوانیِ بورس یک روش تحلیلی است که به نوعی میتوان آن را مکمل روش تحلیل بنیادی و تحلیل تکنیکال نامید. آموزش تابلوخوانی اگرچه به هیچ گونه پیش نیازی ندارد اما آشنایی با مفاهیم اولیه بورس بسیار مهم است. بنابراین اگر با مفاهیم ابتدایی بورس آشنا نیستید ابتدا مقاله آشنایی با تعاریف، مفاهیم و اصطلاحات پایه‌ای بورس را مشاهده کنید.

از طرفی اطلاعاتی در تابلوی معاملات وجود دارد که نه در تحلیل بنیادی می‌توان آنها را بدست آورد و نه در تحلیل تکنیکال. در واقع تابلو خوانی به طور کلی یک بحث مجزا از دو روش تحلیلی مذکور است که خودش داستان مفصلی دارد.

جایگاه تابلوخوانی در بررسی و انتخاب یک سهم

با تحلیل بنیادی سهم را انتخاب کنید، به کمک تحلیل تکنیکال قیمت مناسب برای خرید را بدست آورید و با تابلوخوانی زمان کشیدن ماشه را تشخیص دهید. این فرمول کلی شکار یک سهم خوب در بهترین قیمت و بهترین زمان ممکن است.

در توضیح این مطلب باید اشاره کنیم اگر یک سهم از نظر بنیادی شرایط خوبی داشته باشد الزاما در موقعیت خوبی برای خرید قرار ندارد زیرا ممکن است به واسطه‌ی همان بنیاد خوب، قیمت سهم به طور فزاینده‌ای بیشتر از ارزش ذاتی آن سهم باشد. در این موقع باید سهم اصلاح قیمتی کند و تحلیلگر می‌توان به کمک متدهای تحلیل تکنیکال قیمت مناسب برای ورود به سهم را پیدا کند. اما این کافی نیست. گاها یک سهم با بنیاد خوب و در قیمت خوب، مدت زیادی باقی می‌ماند و اصطلاحا اصلاح زمانی می‌کند و ممکن است سرمایه‌ی شما مدتی خواب داشته باشد و همین امر باعث خستگی شما شود و قبل از اینکه رشد سهم آغاز شود آن سهم را بفروشید. بهترین کار این است که سهم مذکور را رصد کرده و درست در زمانی که می‌خواهد پرواز خود را اغاز کند ان را شکار کنید.

این امر ممکن نیست مگر با اموزش تابلوخوانی حرفه‌ای و یادگیری نکات تابلوخوانی. قبل از هر چیز اگر با تابلوی معاملاتی سهم آشنا نیستید مقاله‌ی آموزش تابلو خوانی در بورس (مقدماتی) را مشاهده کنید.

آموزش تابلوخوانی برای شکار یک سهم در روزهای منفی بازار

در این قسمت به اصل ماجرا که همان شکار یک سهم خوب در روزهای منفی بورس است خواهیم پرداخت. اما چرا آموزش و فراگیری این تکنیک مهم است؟ جواب آن این است که بازار منفی یک فرصت در اختیار تحلیلگر باهوش قرار می‌دهد که او بتواند سهم خوب را شناسایی کند. در زمان‌هایی که بازار مثبت است و اکثر نمادها سبز است شما فرصت چندانی ندارید و البته چندان مهم نیست که در سبد سهام شما چه سهم‌هایی قرار دارد. به هر حال شما از رشد کلی بازار منتفع خواهید شد و فرق چندانی بین یک تحلیلگر حرفه‌ای و اماتور وجود ندارد. در روزهای منفی است که عیار یک تحلیلگر حرفه‌ای مشخص می‌شود. حتما شنیده‌اید که “آدم دوست خوب را در روزهای بد می‌شناسد”. این تمثیل دقیقا در بورس وجود دارد و اگر شما با تکنیک تابلوخوانی سهم آشنا باشید می‌توانید سهام خوب را در روزهای بد و منفی بازار شناسی و شکار کنید و از این طریق به سود مناسبی دست یابید.

نکته اول: قدرت خریدار و فروشنده

قدرت خریدار و فروشنده اول نکته در شکار یک سهم است که باید به آن توجه کنید. به تابلوی معاملات سهم در سایت TSETMC و قسمت خرید و فروش حقیقی و حقوقی نگاه کنید.

هر چقدر نسبت تعداد خریدارها به فروشندگان کمتر باشد یعنی قدرت خریدار بیشتر است و برعکس. شاید تعجب کنید اما این موضوع کاملا طبیعی است. فرض کنید 10 سهم در یک روز معامله شده است و در این معاملات، 1 خریدار وجود داشته است و 5 فروشنده. در اینجا خریدار به تنهایی 10 سهم خریداری کرده است اما فروشندگان به طور میانگین هر کدام 2 سهم فروخته‌اند. در این مثال قدرت خریدار 5 برابر قدرت فروشنده است. هرچقدر نسبت تعداد خریدار به فروشنده کمتر باشد نشان دهنده قدرت بیشتر خریدار است و به معنی این است که خریدارهایی کم اما با پول زیاد به سهم در حال ورود هستند و این مسئله میتواند نشانه ورود پول هوشمند باشد.

البته برای محاسبه دقیق قدرت خریدار به فروشنده باید تاثیر معاملات حقوقی را از بین ببرید و در یک حجم یکسان این موضوع را بسنجید که توضیح این مطلب از حوصله این بحث خارج است (برای کسب اطلاعات بیشتر در این زمینه به ایبوک آموزش تابلوخوانی پیشرفته مراجعه کنید).

در تصویر بالا می‌بینید که 844 نفر فروشنده حقیقی سهم را فروخته است و 3600 نفر خریدار حقیقی سهم را خریده است. یعنی تقریبا قدرت فروشنده 4.5 برابر قدرت خریدار بوده است که این امر یک زنگ خطر جدی است. مضاف بر اینکه حجم فروش حقیقی (15 میلیون) بیشتر از حجم خرید حقیقی (13 میلیون) است. با دیدن این نسبت برای خرید این سهم باید خیلی احتیاط کنید و حدالمقدور سمت این گونه موارد نروید.

قدرت بیشتر خریدار اولین فاکتور مهم در شناسایی و شکار یک سهم در روزهای منفی است. در روزهای منفی بازار اگر سهمی را دیدید که قدرت خریدار بیشتر از فروشنده (بر عکس مثال بالا) است، می‌توانید برای مطالعه بیشتر آن سهم را زیر نظر بگیرید.

خریداران حقیقی و حقوقی در آموزش تابلوخوانی

بررسی اطلاعات مربوط به حقیقی‌ها و حقوقی‌ها و معاملات آنها بخشی از تابلو خوانی سهم است. در اینجا برای ما ملاک اصلی خرید و فروش حقیقی‌ها است. برای آشنایی با سهامدار حقیقی و حقوقی مقاله تفاوت سهامداران حقوقی و حقیقی در بورس را مطالعه کنید. بنابراین ما برای شکار سهم در روزهای منفی فقط به معاملات حقیقی‌ها توجه می‌کنیم.

نکته دوم: حجم معاملات روزانه

نکته‌‌ی دیگر که باید به آن توجه کنید حجم معاملات روزانه سهم است. حجم معاملات روزانه به نوعی نشانگر اقبال بازار و نقدینگی وارد شده به سهم است (در صورتی که همراه با قدرت خریدار باشد). حجم معاملات هر چقدر بیشتر از حجم میانگین ماه باشد شرایط ایده‌آل‌تر است. به تصویر زیر نگاه کنید.

در تصویر بالا می‌بینید که حجم معاملات روزانه سهم کمتر از کمتر میانگین حجم ماه است. برای شکار یک سهم در روزهای منفی باید حجم معاملات ان سهم حداقل اندازه حجم میانگین ماهانه سهم باشد.

نکته سوم: روند سهم در روزهای اخیر

نکته‌ی بعدی که بسیار اهمیت دارد این مطلب است که روند و سیر سهم در روزهای اخیر به چه صورت بوده است. برای شکار سهم خوب در روزهای منفی، اگر سهمی که در روزهای قبل روند قیمتی کاهشی یا خنثی داشته است مورد اقبال بازار قرار گیرد مسلما خبرهایی در آن سهم است. در واقع روزهای منفی بازار که اکثر نمادها با صف فروش همراه است شرایطی است که یک تحلیلگر بورس میتواند سهم‌های مورد توجه بازار را شناسایی کند. بنابراین خیلی مهم است که سهم مورد نظر شما در روزهای قبل از آن روز روند نزولی یا خنثی را طی کرده باشد و در آن روز قدرت خریدار حقیقی بیشتر باشد و حجم معاملات بیشتر از میانگین حجم ماه باشد.

برای بررسی روند سهم در روزهای گذشته میتوانید به سابقه معاملات در تابلوی معاملاتی توجه کنید.

برای این منظور می‌توانید به تابلوی معاملاتی سهم در سایت tsetmc مراجعه کرده و گزینه “نمایش سابقه” را فعال کنید (تصویر زیر).

در قسمت پایین صفحه میتوانید سابقه معاملات چند روز اخیر را مشاهده کنید (تصویر زیر).

همان طور که در تصویر بالا می‌بینید این سهم در چند روز گذشته سیر نزولی داشته است. درصد افت قیمت پایانی سهم با رنگ قرمز مشخص شده است. برای اینکه مجاب به خرید سهم در روزهای منفی بشویم باید روزهای گذشته سهم مورد نظر ما سیر نزولی داشته باشد. این شرط به این دلیل است که ریسک ما کاهش یابد. فلسفه این موضوع این است که وقتی سهمی در شرایط عادی بازار در روزهای گذشته سیر نرولی داشته است و درست در روزی که بازار به شدت منفی است مورد اقبال معامله‌گرها قرار می‌گیرد (این موضوع را از حجم معاملات و قدرت خریدار حقیقی درک می‌کنیم) به این معنی است که احتمالا خبرهایی در آن وجود دارد و در روزهای بعدی رشد خوبی در انتظار این سهم است.

جمع بندی: شکار سهم با سه شرط

تا اینجا به سه نکته اصلی شکار سهم در روزهای منفی بازار اشاره کردیم. در آموزش تابلوخوانی نکات کوچک به ظاهر ساده بسیار اهمیت دارد و به مرور می‌توانید با سرعت زیاد و تنها با یک نگاه به تابلوی معاملات سهم، این موارد را چک کنید. بنابراین به طور خلاصه در روزهایی که شاخص کل بورس منفی است و به وضوح اکثر نمادها صف فروش است، در صورتیکه سهمی را با سه شرط زیر پیدا کردید می‌توانید روی ان سهم سرمایه گذاری کنید (با رعایت اصول مدیریت ریسک و سرمایه). این سه شرط عبارت هستند از:

• قدرت خریدار بیشتر از قدرت فروشنده باشد.
• حجم معاملات سهم بیشتر از میانگین ماه باشد.
• روند سهم در روزهای گذشته منفی بوده باشد ولی در آن روز قیمت سهم مثبت باشد.

در چنین شرایطی این سهم احتمال زیاد ئر روزهای بعدی رشد شارپی را تجربه خواهد کرد و حتی میتوان در آن روز ریسک خرید در صف خرید را قبول کرد.

چگونه سهم مورد نظر را پیدا کنیم؟

با وجود تعداد بالای نمادهای بورسی که هر روز هم به تعداد آنها اضافه میشود، رصد بازار به صورت بررسی تک به تک نمادهای بورسی کار راحتی نیست. از طرفی اگر ما نتوانیم دایره سهم هایی که زیر نظر داریم را زیاد کنیم، طبیعتا کمتر شانس پیدا کردن فرصت های خوب بازار را بدست میاریم. یکی از راه حل های این موضوع استفاده از فیلترهای بورسی هست که میتواند سرعت بررسی کلی بازار را زیاد کند و بنا بر استراتژی معاملاتی هر شخص، میتواند با یک کلیک، سهم های مورد نظر ما را فیلتر کند و به ما نشان بدهد.

بحث فیلترهای بورسی و فیلتر نویسی در آموزش تابلو خوانی یکی از مباحث کاربردی و مهم است که می‌تواند کمک زیادی به معامله‌گرها کند. برای آموزش نحوه استفاده از فیلترهای بورسی به مقاله فیلترهای نوسان گیری در بورس مراجعه کنید. ما در این مقاله به صورت کامل (تصویری و ویدئویی) نحوه استفاده از فیلترهای بورسی را آموزش داده‌ایم.

فیلترهای مورد نیاز برای پیدا کردن یک سهم با شرایط ذکر شده

در این مقاله به سه شرط شناسایی و خرید سهم در روزه‌های منفی بازار اشاره کردیم. ممکن است شما به صورت تصادفی یا با بررسی تک به تک نمادهای بورسی این سهم را پیدا کنید. اما استفاده از فیلترهای بورسی کار شما را راحت تر خواهد کرد.

برای این کار شما به سه فیلتر نیاز خواهید داشت که اولا سهم‌هایی که در انها قدرت خریدار بیشتر از فروشنده باشد را به شما نمایش دهد. دوما از این میان باید به سهم‌هایی برسید که حجم معاملات بیشتر از حجم میانگین ماهانه دارند و سوم در روزهای پیشین سیر نزولی داشته‌اند.

فیلتر اول: قدرت خریدار به فروشنده حقیقی

همان طور که در بالا گفته شد شرط اول در شکار یک سهم در روزهای منفی این است که قدرت خریدار بیشتر از فروشنده حقیقی باشد. فیلتر زیر به شما کمک میکند که به راحتی این نمادها را پیدا کنید. توجه کنید باید اجازه بدهید تا حداقل یک ساعت از تایم بازار بگذرد تا نسبت‌ها خودشان را نشان دهند.

فیلتر قدرت خریدار به فروشنده

فیلتر دوم: حجم معاملات روزانه بیشتر از میانگین سه ماه

این شرط نیز یکی از شروط لازم بود. به کمک فیلتر زیر میتوانید نمادهایی که این وضعیت را دارا هستند پیدا کنید. توجه کنید اگر در طول ساعات معاملات از این فیلتر استفاده میکنید باید تا اواخر بازار صبر کنید تا به نتیجه درستی برسید. علت مشخص است، حجم تجمیعی معاملات تا انتهای بازار در حال افزایش است. از لینک زیر میتوانید به این فیلتر دسترسی پیدا کنید.

فیلتر حجم معاملات روزانه

فیلتر سوم: روند منفی در روزهای اخیر

گفتیم که یکی از شروط اصلی دیگر این است که سهم مورد نظر ما در روزهای اخیر قبل از آن روز، روند نزولی داشته باشد. فیلتر زیر نمادهایی که در پنج روز اخیر منفی بوده‌اند را فیلتر میکند. توجه کنید ممکن است نمادی در روزهای اخیر روند نزولی داشته اما فقط در یک روز قیمت پایانی آن اندکی مثبت بوده است. مشکل این فیلتر این است که آن نمادها را به شما نشان نمی‌دهد.

فیلتر سهم‌هایی که در روزهای اخیر منفی بوده است

به کمک این سه فیلتر میتوانید با سرعت بیشتری بازار را اسکن کنید و از فرصت‌های به وجود آمده در روزهای منفی بازار برای شکار یک سهم خوب استفاده کنید.